韩国三大电池厂商正迅速将业务重点转向储能系统，计划到2026年底前，将他们的美国总年产能提高一倍。
几年前，由电动汽车引爆的锂电产能竞赛仍历历在目，如今电动汽车市场增速趋缓，一场似曾相识的锂电产能倍增计划却再次在美国上演，不过这一次，扩产引擎从“马力”转向了“算力”。一场由AI引爆的能源战，已悄然打响。
韩国三大电池厂商三星SDI、SK On及LG能源解决方案正迅速将业务重点转向储能系统，计划到2026年底前，将他们的美国总年产能提高一倍，从目前的300GWh提升至600GWh。
LG能源解决方案已经开始将动力电池产线转向生产储能系统。其美国密歇根州厂启动目前具备16GWh产能，LG能源计划在2025年底前将其扩充至30GWh，并且还在评估更多产线转换的可能性。公司本周还与Stellantis一同宣布，双方合资企业计划将部分三元电池产线转为磷酸铁锂电池产线，用于供应储能领域。
三星SDI也已获得大量储能订单，公司计划将其在美国与Stellantis的合资厂改为储能系统生产基地，目标在今年年底前实现30GWh的年产能。本周还有消息称，三星SDI将在未来三年向特斯拉供应价值超过3万亿韩元（约合20.60万亿美元）的储能电池，从今年起每年交付约10Gwh。
SK On此前已在美国获得1GWh的储能电池供应合同，并计划改造其佐治亚州厂以履行合同。公司一位负责人表示，“我们计划逐步将现有产线转向储能系统应用，同时也在探讨将转换扩展至所有合资工厂的可能性。”
韩国媒体Pulse引用业内人士分析称，这一转向也意味着，韩国电池产业承认，以电动汽车为中心的增长模式已触及天花板，开始着手拓展新的未来增长点。
为何选中储能？LG能源解决方案的一位负责人解释，业务重点转向是公司积极应对储能需求激增的战略举措，这部分需求主要来自可再生能源扩张、电网稳定化以及人工智能数据中心增长。
SNE Research预计，全球储能系统市场预计将从2023年的185GWh增长6倍，到2035年达到1232GWh。
“电荒”席卷美国，储能或迎产业拐点
AI数据中心“前所未有的对高度稳定电力负载的需求”之下，“电荒”已席卷美国。
微软CEO萨提亚•纳德拉在与OpenAI CEO萨姆•奥特曼日前共同接受采访时表示，当前人工智能行业面临的问题并非算力过剩，而是缺乏足够的电力来支撑所有GPU运行。“说到底，我们现在面临的最大问题并不是算力过剩，而是电力——也就是能否在靠近电源的地方足够快地建成基础设施。如果你做不到这一点，你可能就会有一堆芯片放在仓库里却无法启用。事实上，这正是我现在遇到的问题。并不是芯片供应短缺，而是我没有足够的‘机房外壳’来插上这些设备。”
华泰证券基于最新数据中心资本开支假设推算，2025-2026年美国本土每年有望新增6-13GW的AI数据中心电力需求，远超历史增速。到2026年底，美国电力系统累计功率缺口可能达到18-27GW。
在美国居民电价飙升的同时，由于接网及电源稀缺性，数据中心正以远高于市场电价水平锁定供应。数据显示，大型科技公司与核电公司签订的100美元/兆瓦时直连协议，考虑20美元过网费后总价为120美元，较PJM 2024年平均批发电价41美元上浮近2倍。
随着美国数据中心缺电逻辑演绎，中金公司指出，储能+光伏等能源形式是最快速上量的电源。复盘光伏、新能源汽车、智能手机行业渗透率快速提升的历史，可以看到市场化因素推动的行业经济性拐点出现后，需求及渗透率的提升速度往往是非线性的，分析师判断储能行业正处于同样的产业拐点之上。
其进一步指出，海外最大的机会来自数据中心带来的储能需求，龙头企业已有大量订单。储能将带动锂电需求明年增速超过30%，对应材料、电池、集成均存在投资机会。
本文来自微信公众号“科创板日报”，作者：小K，36氪经授权发布。
